Kênh đầu tư chứng chỉ quỹ nhận được nhiều sự quan tâm
Tự đầu tư chứng khoán thực chất không hề đơn giản. Thị trường tài chính đầy rẫy những biến số khó lường, đòi hỏi kiến thức, kinh nghiệm và bản lĩnh vững vàng. Sau nhiều trải nghiệm không mấy hiệu quả với việc tự đầu tư, thời gian qua, ngày càng có nhiều nhà đầu tư tìm đến một kênh đầu tư chuyên nghiệp và bền vững hơn: Chứng chỉ quỹ (CCQ). Đây được xem là một hướng đi an toàn hơn cho những ai mong muốn tham gia thị trường nhưng chưa có đủ thời gian và kiến thức để tự mình quản lý danh mục đầu tư.
Năm vừa qua, trong khi chỉ số chứng khoán VN-Index chỉ tăng khoảng 12%, nhiều chứng chỉ quỹ có mức tăng trưởng 25-35%. Việc mua và nắm giữ cho thấy hiệu quả hơn việc lướt lát và nhảy ra nhảy vào thị trường nhằm mua được đáy, bán được đỉnh
Anh Phạm Hoàng Lâm, Nhà đầu tư chứng chỉ quỹ cho biết: “Chứng chỉ quỹ mình thấy khá an toàn. Được đầu tư dàn trải chứ không phải đầu tư một mã cổ phiếu. Mình không có thời gian theo dõi thị trường chứng khoán nên mình chọn đầu tư chứng chỉ quỹ”.
Chị Nguyễn Lê Quỳnh Trang, Nhà đầu tư chứng chỉ quỹ chia sẻ: “Mặc dù nó không tăng trưởng quá nhanh nhưng nó ổn định. Tôi cảm thấy đầu tư vào chứng chỉ quỹ, mình sẽ có đội ngũ chuyên gia của quỹ. Mình không có kinh nghiệm thì sẽ để chuyên gia, người có kinh nghiệm dẫn dắt mình nên tôi cảm giác đầu tư chứng chỉ quỹ rất an toàn”.
Ông Lý Anh Tuấn, Giám đốc điều hành, Công ty phân phối chứng chỉ quỹ Investing Pro nêu ý kiến: “Tính đến thời điểm đầu tháng 3/2025, số lượng tài khoản đầu tư CCQ ở công ty tăng gấp đôi so với cuối năm 2024. Và quy mô tài sản của khách hàng cũng tăng gấp 6 lần so với thời điểm 31/12. Đặc biệt, có một số nhà đầu tư trước giờ chỉ gửi tiết kiệm ngân hàng hiện tại cũng đã thử nghiệm đầu tư chứng chỉ quỹ”.
Không có nhiều thời gian để đầu tư hay ít kinh nghiệm, nhiều người đang lựa chọn đầu tư chứng chỉ quỹ.
Bà Nguyễn Thị Hằng Nga Tổng Giám đốc Công ty Quản lý Quỹ Vietcombank (VCBF) đưa ra nhận định: “Bất kỳ công việc nào khi làm đều có chuyên môn, chứng chỉ quỹ cũng vậy. Đơn giản bạn không có chuyên môn thì sẽ thuê một chuyên gia làm cho bạn. Đầu tư chứng chỉ quỹ là bạn ủy thác cho chuyên gia làm cho bạn. Quản lý tài chính cá nhân, quản lý tài sản cá nhân, ai cũng cần. Theo tôi nghĩ, sản phẩm chứng chỉ quỹ sẽ là sản phẩm của mọi nhà, chỉ có điều, mọi người vẫn chưa nhận thấy nhu cầu của mình. Còn khi mọi người nhận thấy mình cần phải quản lý tài chính cá nhân thì chứng chỉ quỹ là sản phẩm của mọi nhà”.
Về mức kỳ vọng lợi nhuận, theo bà Nga, về dài hạn, các nhà đầu tư nên có kỳ vọng hợp lý. “Tôi nghĩ là đối với những quỹ cổ phiếu, chúng ta chỉ nên kỳ vọng 12-15%/năm trong dài hạn. Tất nhiên cũng có năm có thể rất cao như 25-30% nhưng cũng có những năm giảm” – bà Nga cho biết thêm.
Bà Nga đưa ra lời khuyên: “Quan trọng nhất, bạn phải biết lựa chọn quỹ nào phù hợp với khẩu vị rủi ro của mình. Để xác định rủi ro của mình, các bạn phải phân tích rất nhiều yếu tố: mục tiêu đầu tư, thời gian nắm giữ, tình hình tài chính của bạn hiện tại như thế nào. Quan trọng là bạn phải chọn đúng quỹ phù hợp với khẩu vị rủi ro của mình”.
Cần phải biết khẩu vị rủi ro của mình ra sao khi tham gia đầu tư CCQ
Xác định khẩu vị rủi ro khi đầu tư chứng chỉ quỹ
Đầu tư CCQ không có nghĩa là không có rủi ro vì các tài sản đầu tư mà quỹ đại chúng rót tiền vào cũng là cổ phiếu hay trái phiếu. Tuy nhiên từ khóa ở đây là Chuyên nghiệp, quỹ được quản lý bởi những nhà quản lý tài sản hay chuyên gia phân tích, họ đã “ăn ngủ” với nghề đầu tư nên cơ hội chiến thắng và rủi ro thua lỗ sẽ thấp hơn việc tự đầu tư “tay ngang”. Tuy nhiên, chúng ta cũng sẽ cần phải biết khẩu vị rủi ro của mình ra sao khi tham gia đầu tư CCQ chứ không chỉ bỏ tiền ra là xong.
CCQ hiện cũng được chia thành nhiều dạng: Dạng có khẩu vị rủi ro cao khi đầu tư toàn bộ vào các cổ phiếu, tất nhiên khi đó hiệu suất cũng sẽ cao hơn. Dạng có khẩu vị rủi ro thấp nhất thường là CCQ trái phiếu với mức lợi tức cố định và là trái phiếu của các doanh nghiệp tốt với rủi ro phá sản gần như bằng không. Hay có dạng CCQ cân bằng với độ pha trộn cổ phiếu và trái phiếu một cách phù hợp.
Bà Trần Thị Kim Cương, Tổng giám đốc, Công ty TNHH Quản lý quỹ Manulife cho biết: “Nhà đầu tư cần hiểu về đầu tư một chút để khi giao tiền cho người quản lý tiền của mình phải hiểu được mình đang giao cho ai, mình đang muốn đầu tư loại hình tài sản gì, loại hình đầu tư tài sản như vậy thì lãi suất kỳ vọng như thế nào và có rủi ro như thế nào. Việc đầu tiên của nhà đầu tư là mình phải tìm hiểu chính mình, mức độ chấp nhận rủi ro của mình ở đâu, nên liên hệ các đại lý phân phối để giải thích cho mình về quỹ và mức độ chấp nhận rủi ro của mình để đầu tư quỹ nào phù hợp”.
Bà Lương Thị Mỹ Hạnh, Giám đốc Quản lý tài sản khối trong nước Dragon Capital chia sẻ: “Đối với người có thu nhập hàng tháng, tôi thấy chiến lược đầu tư định kỳ hàng tháng là chiến lược hay và phổ biến trên thế giới. Nó giúp cho mình có số vốn nhỏ nhưng vẫn đầu tư, vẫn tham gia vào thị trường. Thứ hai, việc bạn đưa qua một đơn vị chuyên nghiệp sẽ giúp cho hiệu quả cũng như quản trị rủi ro tốt hơn”.
Bà Trần Thị Kim Cương, Tổng giám đốc, Công ty TNHH Quản lý quỹ Manulife đưa ra ý kiến: “Nhà đầu tư cá nhân thường hành động theo cảm tính hơn là tuân thủ những kỷ luật về đầu tư. Họ không nhìn bức tranh rộng dài, họ chỉ nhìn biến động ngắn hạn. Tâm lý không vững, không nhìn rộng ra, mà chỉ giao dịch hàng ngày để kiếm lợi nhuận, khiến họ không biết phương hướng. Khi không biết phương hướng, họ cứ nhảy ra nhảy vào. Giao dịch hàng ngày như vậy khi nhảy ra, nhảy vào họ không bao giờ nhảy đúng sóng. Năm 2025, thị trường trở nên biến động rất nhiều, thị trường sẽ không dành cho những nhà đầu tư cá nhân nhỏ lẻ không có điều kiện để nghiên cứu sâu, có tầm nhìn rộng hay thời gian cho việc đầu tư ”.
Theo bà Nguyễn Thị Hằng Nga Tổng Giám đốc Công ty Quản lý Quỹ Vietcombank (VCBF), quan trọng nhất là phải xác định mục tiêu cần tiền ấy để làm gì và bao lâu cần số tiền ấy. Quan trọng nhất là thời gian nắm giữ tiền chứ không phải thời điểm đầu tư.
Chứng chỉ quỹ là một kênh đầu tư chuyên nghiệp, nhưng để đảm bảo an toàn và hiệu quả, nhà đầu tư cần tìm đến các công ty quản lý quỹ và đại lý phân phối được Ủy ban Chứng khoán Nhà nước cấp phép.
Bởi lẽ, bên cạnh những quỹ đầu tư uy tín, thị trường cũng xuất hiện không ít chiêu trò lừa đảo, lợi dụng lòng tin của nhà đầu tư. Những tổ chức mạo danh quỹ đầu tư thường đưa ra lời mời gọi hấp dẫn, cam kết lợi nhuận lên đến hàng trăm phần trăm mỗi năm – con số phi thực tế nếu so sánh với hiệu suất trung bình của các quỹ đầu tư hàng đầu, vốn chỉ dao động trong khoảng 15-20%/năm. Do đó, thay vì chạy theo những lời hứa hẹn không thực tế, nhà đầu tư cần tỉnh táo, tìm hiểu kỹ lưỡng và đặt niềm tin vào những đơn vị có uy tín, minh bạch để hướng đến một chiến lược đầu tư an toàn và bền vững.
Nguồn: VTV
